Opções de ações de incentivo 83 b eleição

Opções de ações de incentivo 83 b eleição
O artigo a seguir é adaptado e reimpresso do M & amp; A Tax Report, vol. 11, n ° 3, outubro de 2002, Panel Publishers, Nova York, NY.
ISOs E SECÇÃO 83 (b) ELEIÇÕES.
Por Robert W. Wood e Jonathan R. Flora.
Opções de ações foram muito nas notícias ultimamente. A maioria dessas notícias foi pejorativa. Parece que as opções de ações foram apontadas como a causa (ou pelo menos um subproduto) de várias crises financeiras durante o ano passado. Isso tudo vem na esteira de uma boa parte da imprensa financeira adversa, particularmente com relação às conseqüências do imposto mínimo alternativo ("A") das opções de ações de incentivo ("ISOs").
Diante de uma bolha da internet em alta e de grande parte do restante da economia também deflacionada, as ISOs foram especialmente difamadas. Os jogos de ganhos de várias empresas foram atribuídos, pelo menos em parte, às opções de ações e à contabilidade de opções de ações em particular. Como observamos recentemente, houve várias propostas para alterar o tratamento de opções de ações para fins de lucro. Veja Wood, "Stock Ruminations Option", vol. 11, No. 2, The M & amp; A Tax Report (Set. 2002), p. 1. Recentemente, surgiram sugestões de que as empresas ajudariam os funcionários emitindo dinheiro em troca de opções subaquáticas. Veja, por exemplo, "Seibel planeja oferecer aos funcionários dinheiro ou ações para opções", Wall Street Journal (30 de agosto de 2002) (Seibel ofereceu a seus funcionários US $ 1,85 em dinheiro para cada opção com preço de exercício igual ou superior a US $ 40 por compartilhar).
A seção 83, é claro, é uma seção de código relativamente curta (mas muito importante) que se aplica a transferências de propriedade em troca de serviços. A regra básica é que quando uma ação (ou outra propriedade) é transferida para um empregado em troca de serviços, o empregado deve incluir o valor da ação em sua renda quando a ação estiver substancialmente adquirida. I. R.C. & s; 83 (a); Reg. & s; 1,83-1 (a). O estoque é substancialmente adquirido quando é transferível ou não está mais sujeito a um risco substancial de confisco. & sect; 83 (a) (1).
O valor do lucro tributável é o valor justo de mercado da ação (no momento em que ela é substancialmente vendida), menos o valor que o empregado paga pelo estoque. & sect; 83 (a). O valor justo de mercado da ação é determinado sem considerar restrições, exceto por restrições que nunca se extinguirão (as chamadas restrições "nonlapse").
A maioria dos profissionais de impostos sabe o que é uma eleição 83 (b), mesmo que eles nunca tenham feito uma. Quando um empregado faz uma eleição de acordo com a Seção 83 (b), ele deixa de lado as regras de diferimento de renda que se aplicam enquanto o estoque não é adquirido. A Seção 83 (b) permite que um funcionário opte por incluir atualmente na renda o valor justo de mercado da ação, menos qualquer valor pago por ela, no momento em que o estoque é emitido, mesmo que não substancialmente adquirido. (Obviamente, a eleição não está disponível se o estoque já estiver substancialmente investido e, portanto, imediatamente compreensível, independentemente de uma eleição.) Em suma, o empregado opta por incorrer sobre o valor do estoque atualmente, em vez de esperar até que ele seja aceito.
Quando uma eleição 83 (b) é feita, um empregado inclui o valor justo de mercado da ação depois de levar em conta quaisquer restrições de não-lapso, mas sem levar em conta quaisquer restrições de lapso (aquelas restrições que decairão). Ele não reconhece nenhuma renda quando as ações são substancialmente cobertas. Reg. & s; 1,83-2 (a). Em vez disso, qualquer valorização (ou depreciação) após a data da eleição é tributável como ganho (ou perda) de capital quando o funcionário vende as ações. O período de manutenção também é efetuado, começando no dia seguinte ao dia em que a propriedade é transferida para o empregado. Reg. & s; 1,83-4 (a).
O que acontece se um funcionário que faz uma eleição deixar o emprego antes que as ações sejam substancialmente cobertas? Nesse caso, o empregado perde suas ações e é permitido uma dedução de perda limitada. O valor da dedução da caducidade é limitado ao valor pago pela ação, menos o montante realizado na caducidade (se houver). Reg. & s; 1,83-2 (a). Notavelmente, no entanto, nenhuma dedução é permitida para a quantia que o empregado previamente incluiu na renda ao fazer a eleição 83 (b).
Veja & s; 83 (b) (1). O empregador também é afetado por um confisco. O empregador deve incluir no rendimento na data da caducidade o menor valor de mercado da ação ou o montante da dedução que tomou quando o empregado fez a eleição. Reg. & s; 1,83-6 (c).
Os funcionários que recebem ações restritas querem fazer essas eleições? Obviamente, tanto o tempo do imposto para o empregado como o caráter da renda como ordinário ou capital podem ser efetuados.
Com a propriedade mais restrita, a Seção 83 prevê que a renda seja incluída no momento em que as restrições expirarem. Se um funcionário fizer uma eleição 83 (b), em contrapartida, ele reconhecerá a renda imediata no momento da eleição, mas não reconhecerá renda quando a ação for substancialmente vendida. Quanto ao caráter, toda apreciação da época de uma eleição 83 (b) é um ganho de capital. Se nenhuma eleição fosse feita, em contrapartida, a renda ordinária surge quando as ações se acumulam, o que faz com que sua base de cálculo na ação aumente. Somente a diferença entre o valor naquele momento e o valor realizado em uma eventual data de venda seria ganho de capital.
Então, por que um funcionário quer acelerar a renda? Em essência, o funcionário está apostando que a ação vai se valorizar e, assim, ele está limitando o montante da receita compensatória que ele reconhecerá como resultado da concessão de ações. Empregados otimistas podem ter muitas razões para fazer uma eleição de 83 (b), embora a crise econômica atual torne as eleições 83 (b) um pouco menos atraentes do que eram antes. É claro que uma eleição 83 (b) não é isenta de risco: uma eleição seguida por uma queda no valor das ações pode resultar em renda ordinária (quando a eleição é feita) seguida por uma perda de capital - mdash; não é uma posição fiscal muito atraente!
Não é de surpreender que boa parte da tradição da Seção 83 esteja relacionada a como alguém determina o valor. Como observamos nestas páginas antes, uma importante decisão há quase 20 anos enfatizou que as eleições da Seção 83 (b) podem ser feitas com valor zero. Ver Alves v. Comissário, 734 F.2d 478 (9º Cir. 1984.
Os ISOs são tributados mais favoravelmente que as opções não qualificadas. Para uma comparação, veja Wood, "Tax and Accounting Treatment of ISOs", vol. 9, No. 10, The M & amp; A Tax Report (Maio de 2001), p. 1; e Wood, "Tax e Accounting Primer for Nonqualified Stock Options", vol. 9, No. 10, The M & amp; A Tax Report (Maio de 2001), p. 1. As ISOs estão geralmente além do alcance da Seção 83. A Seção 83 (e) (1) declara que a seção não se aplica ao exercício de uma opção à qual a seção 421 se aplica. A seção 421 (a) (1) estabelece que um funcionário não reconhece a receita regular quando uma ISO é exercida (presumindo que vários requisitos sejam atendidos). Um funcionário reconhecerá ganho (ou perda) de capital se, posteriormente, vender as ações em uma venda qualificada com base na diferença entre o preço de venda e o preço de exercício.
No entanto, se um funcionário vender as ações dentro de dois anos a partir da data de concessão ou um ano após as ações serem transferidas para o empregado, será uma venda "desqualificante". & sect; 421 (b). Uma venda desqualificada opera como se estivesse sob a seção 83 & mdash; o empregado deve incluir na renda ordinária a diferença entre o preço de exercício e o valor justo de mercado no momento do exercício da opção. Prop. Reg. & lt; 1,422A-1 (b) (1). Este montante é adicionado à sua base e o restante é tributado como ganho de capital (todos no ano da venda).
É um eufemismo para dizer que as ISOs não são tratadas como favoravelmente sob o regime A como são para fins fiscais regulares. A exclusão da renda sob a Seção 421 é ignorada no cálculo do rendimento tributável mínimo alternativo ("AI"). Em vez disso, um funcionário deve incluir em sua IA a diferença entre o preço de exercício de uma ISO e o valor justo de mercado da ação adquirida no momento do exercício. & amp; 56 (b) (3). Obviamente, para opções com baixo preço de exercício e alto valor, as conseqüências A podem ser substanciais. Para ISOs que resultam na aquisição de ações restritas, o valor justo de mercado da ação (menos o valor pago) é inclusivo na IA somente depois que a ação é substancialmente vendida.
Suponha que você tenha um cliente com ISOs que esteja considerando um exercício antecipado de uma ISO (ou seja, antes que a ação adquirida tenha sido substancialmente adquirida). É possível para ele fazer uma eleição na Seção 83 (b) na esperança de acionar o período de um ano que se aplica à desqualificação de vendas? A resposta parece ser não. A Receita Federal afirmou informalmente que fazer uma eleição 83 (b) com relação a uma ISO é inválida para fins de imposto de renda regular. Assim, o período de detenção para uma venda desqualificada é acionado quando a ação é adquirida, e não quando a ISO é exercida, independentemente de ele fazer uma Seção 83 (b).
Mas, curiosamente, o IRS indicou (mais uma vez informalmente) que uma eleição da Seção 83 (b) pode estar disponível com relação a ISOs para propósitos de A. Esta posição é refletida nas instruções para preencher o Formulário 6251 (A), em p. 3. Lá, o IRS afirma:
"Mesmo que os seus direitos sobre as ações não sejam transferíveis e estejam sujeitos a um risco substancial de caducidade, você pode optar por incluir em uma receita o excesso do valor justo de mercado das ações (determinado sem considerar qualquer restrição de lapso) sobre o preço de exercício. mediante a transferência para você da ação adquirida através do exercício da opção. "
O que tudo isso significa? A ausência de orientação real do IRS é preocupante. Ainda assim, onde não há muita valorização embutida nas ações restritas adquiridas quando uma ISO é exercida, pode fazer sentido eleger (sob a Seção 83 (b)) para incluir atualmente este ganho em IA, embora a ação ainda não tenha substancialmente investido. Embora a eleição acelere o reconhecimento da AI, parece que quando a ação for substancialmente investida, a eleição impedirá qualquer reconhecimento adicional da IA. Esta é uma boa notícia se a ação se valorizou significativamente durante esse período.
Obviamente, a Seção 83 (b) desempenha um papel significativo nas opções de ações. Embora esta eleição de uma página possa não resolver toda a culpa atualmente sendo nivelada em opções de ações, ela pode certamente ajudar no planejamento de indivíduos que recebem ações ou opções como parte de sua remuneração.
ISOs E Seção 83 (b) Eleições, por Robert W. Wood e Jonathan R. Flora, vol. 11, No. 3, The M & amp; A Tax Report (Outubro de 2002), p. 1

O que é uma eleição 83 (b) e quando faço isso? [Parte 1 & # 8211; Com gráfico!]
O que é uma eleição 83 (b) e quando é uma coisa boa a fazer? Grande pergunta, e um todo empreendedor, fundador, empreiteiro ou qualquer outra pessoa que trabalhe por ações deve saber a resposta. Neste post de duas partes, eu vou primeiro explicar o que é a eleição 83 (b), então eu vou andar por uma situação em que fazer a eleição faz sentido, e na segunda parcela eu vou andar por uma situação em que fazer a eleição não faria sentido (e algumas outras considerações que podem impedi-lo de fazer isso). E com isso, vamos lá.
Como ponto de partida básico, quando você recebe uma participação em uma empresa como compensação, você tem que pagar impostos sobre ela da mesma maneira que você tem que pagar impostos sobre qualquer outra renda. Quando se trata de quanto você paga, o IRS vai calcular seu passivo fiscal com base no valor justo de mercado do patrimônio no momento em que ele é transferido para você. Quando se trata de quando você vai pagar esses impostos, o IRS vai exigir que você pague imposto sobre a renda durante o ano em que o patrimônio é realmente transferido para você, de modo que você possa fazer o que quiser com ele.
Muito frequentemente, especialmente com os fundadores, qualquer concessão de capital estará sujeita a um acordo de aquisição de direitos. O que isso significa é que, de acordo com a regra padrão, você não paga impostos sobre nenhuma ação até que ela realmente seja paga, e você paga impostos com base no valor da ação no momento da aquisição. Na prática, o que isto significa é que, se a empresa se sair realmente bem e subir de valor ao longo do contrato de aquisição, você acabará pagando mais e mais impostos ao longo dos anos.
A Receita Federal implementou outra opção, a eleição 83 (b). Codificado em 26 U. S.C. § 83 (b), esta eleição permite que você decida, no início de seu contrato de direito, a ser tributado pelo valor total que eventualmente será cobrado pelo valor presente. Em vez de pagar impostos todos os anos, você paga todos os impostos antecipadamente com base no valor da ação quando ela foi concedida a você. Para fazer esta eleição, você tem que enviar uma carta ao IRS dentro de 30 dias da subvenção sendo feita. O IRS publicou uma carta de exemplo que descreve todas as informações necessárias.
Isso tudo pode ficar um pouco confuso, então, quando faz sentido fazer essa eleição, quando você vai economizar dinheiro dos impostos? Bem, uma situação em que normalmente faz muito sentido participar da eleição é quando você é o fundador de uma nova empresa sem nenhum valor real e concordou com um contrato de aquisição de vários anos. Em tal situação, você paga impostos antecipadamente em todos os compartilhamentos quando eles são avaliados basicamente em nada. Você só paga impostos novamente quando há algum tipo de evento de luidação. Enquanto esse evento ocorrer mais de um ano após a concessão, você acabará pagando impostos com base na taxa de ganhos de capital de longo prazo, que é muito mais baixa do que a típica taxa de imposto de renda, e você sairá muito à frente.
Para esclarecer isso com mais clareza, elaborei um gráfico descrevendo o passivo fiscal que você encontraria nessa situação, tanto nas regras padrão quanto na opção 83 (b). Para o propósito do gráfico, assuma:
Marca nova empresa com dois fundadores; Cada fundador recebe 1.000 ações em um plano de aquisição de dois anos; O preço por ação na fundação é de US $ 0,01; Taxa de imposto de renda de 33%, taxa de ganhos de capital a longo prazo de 20%.
Como você pode ver, a diferença na obrigação tributária final, e no que você tem que pagar a cada ano (especialmente se você ainda não recebeu nenhum dinheiro real) pode ser enorme em uma situação como esta e por isso é crucial entender o que é a eleição 83 (b) e certifique-se de fazê-lo.
[Update] Confira a Parte 2, na qual eu passo por um cenário em que a eleição 83 (b) não faz sentido.
* Um agradecimento especial a Gerrit Betz, um excelente advogado de startups por seu próprio direito, por dedicar seu tempo a oferecer sua visão e checar minha matemática. *

Sempre arquive seu 83 (b)
Um dos termos mais valiosos em seu contrato de opção é a capacidade de exercer suas opções antes que elas sejam adquiridas. A capacidade de se exercitar antecipadamente permite que você altere o ganho em todas as suas opções, desde a renda ordinária até um ganho de capital de longo prazo, que é tributado a uma taxa muito mais baixa.
Não pretendo que isso soe como um anúncio de serviço público, mas você deve arquivar seus 83 (b) em até 30 dias a partir do início do exercício. Infelizmente, há muitas pessoas que não se surpreendem com o grande imposto que recebem.
O que exatamente é um 83 (b)?
Seção 83 do Internal Revenue Code afirma que você não tem que reconhecer o rendimento de possuir capital próprio em uma empresa até que o estoque de coletes. Parece bastante simples.
Seção 83 (b) refere-se a uma eleição especial que você pode fazer com o IRS para que eles saibam que, apesar do fato de você ainda não ter investido suas ações, você ainda deseja reconhecer a renda associada à propriedade imediatamente. Se você registrar a eleição 83 (b) antes de sua ação se valorizar com o preço de exercício, não haverá renda e, portanto, nenhum imposto será devido.
Por que alguém iria querer pagar os impostos antecipadamente?
Nas últimas 83 (b) eleições foram uma questão de nicho que em grande parte aplicada apenas aos fundadores de empresas. Ao contrário da maioria dos funcionários, os fundadores recebem suas ações por uma fração de centavo, e não na forma de uma opção. Na maioria das vezes, quando uma equipe fundadora cria capital de risco, os termos desse investimento incluem a exigência de que os fundadores adquiram suas ações ao longo de quatro anos.
Pode parecer estranho que os fundadores, que são donos da empresa, concordem voluntariamente com um cronograma de aquisição, mas os investidores exigem que ela forneça um incentivo para que os fundadores permaneçam no prazo provável do investimento de capital de risco. Os fundadores que estão no conhecimento arquivariam sua eleição 83 (b) antes que eles levantassem dinheiro (ou seja, antes de seu patrimônio se valorizar) para iniciar o relógio na qualificação para um Ganho de Capital de Longo Prazo e assim não ter que pagar nenhum imposto até que eles vendam suas ações.
A capacidade de se exercitar antecipadamente permite que você altere o ganho em todas as suas opções, desde a renda ordinária até um ganho de capital de longo prazo, que é tributado a uma taxa muito mais baixa.
Como a competição por funcionários de destaque cresceu na última década, muitas empresas começaram a oferecer aos seus funcionários que receberam opções de ações a capacidade de exercer suas opções antecipadamente, de modo que pudessem se beneficiar de um tratamento fiscal mais favorável. Você deve se lembrar de que descrevemos o exercício precoce como uma das 14 perguntas cruciais que você deve fazer sobre suas opções.
A maioria das opções de ações de empresas de tecnologia são adquiridas ao longo de quatro anos, com um período de um ano. Em termos práticos, você recebe 25% de suas opções de ações em seu aniversário de um ano e, normalmente, 1/48 de sua concessão de ações original em todos os aniversários mensais após esse ponto.
O exercício antecipado permite que você exerça essa opção antes de ter investido seu estoque. Como resultado, é possível que muitos funcionários iniciais comprem algumas ou todas as suas ações antes de suas datas de aquisição.
Por que você pagaria pelo estoque antes da aquisição?
Você pode estar se perguntando por que você pagaria pelo seu estoque antes de ele ter investido. Afinal, as opções têm valor. O direito de comprar ações a um preço fixo por um período prolongado de tempo é potencialmente muito valioso, em parte porque você não precisa obter o dinheiro para as ações imediatamente e pode optar por exercê-las a qualquer momento.
Os Estados Unidos premiam indivíduos que detêm seus investimentos por mais de um ano com impostos com desconto. Essas taxas de imposto sobre ganhos de capital de longo prazo baseiam-se em quando você adquiriu suas ações pela primeira vez. "Exercitar" suas opções de ações significa literalmente comprar suas ações, então, quanto mais cedo você se exercitar, mais cedo poderá vender suas ações com uma taxa de imposto com desconto.
A partir de 2013, a alíquota federal de Long Term Capital Gains é de 20% (com uma sobretaxa de 3,8% para indivíduos que ganham mais de US $ 200.000). A alíquota marginal marginal máxima do imposto de renda de 39,6% é significativamente maior. Para um ganho de US $ 100.000, isso pode significar uma diferença de mais de US $ 15.800 em impostos adicionais.
Por que você deve impostos quando você compra ações privadas?
Ao ingressar em uma empresa privada, você normalmente recebe opções de ações pelo valor justo de mercado das ações ordinárias da empresa. Esse valor, a propósito, é tipicamente um desconto significativo para os capitalistas de risco de preço e outros investidores pagaram por suas ações preferenciais, que têm direitos adicionais. As opções são concedidas aos funcionários com desconto para o preço dos investidores devido às preferências indevidas concedidas às ações dos investidores. Isso cria uma recompensa significativa para os funcionários dispostos a assumir o risco de ingressar em uma empresa em estágio inicial.
Você deve arquivar o seu 83 (b) dentro de 30 dias do seu exercício inicial.
Quando você exercita sua opção de compra de ações, você paga o preço de exercício da opção por cada ação. O IRS considera a diferença entre o valor justo de mercado atual e seu preço de exercício como receita no ano calendário corrente, como receita ordinária (para uma Opção de Compra Não Qualificada) ou como um item de preferência A (para Opções de Ações de Incentivo).
Se você exercer sua opção de compra de ações antes que seu valor justo de mercado aumente, você acabará reconhecendo a renda zero naquele ano. Se você esperar até que o valor justo de mercado suba, então você pode facilmente acabar na difícil situação de imposto de renda devido, mas não conseguir vender suas ações (porque é privado) para pagar esses impostos. Nós explicamos este cenário em detalhes em três maneiras de evitar problemas fiscais quando você exercita as opções.
O que isso tem a ver com o 83 (b)?
Se você exercer suas opções de ações antecipadamente, você compra as ações do seu empregador. No entanto, se você ainda não tiver investido esse estoque, a Seção 83 do Código de receita declara que você não é o proprietário dos impostos até que ele seja aceito.
Na prática, isso significa que toda vez que você acumular ações adicionais de suas opções de ações exercidas (no período de um ano e todos os meses depois), o IRS espera que você declare a receita com base na diferença entre o preço de exercício e o valor daquele estoque naquela data. Isso pode criar uma grande responsabilidade fiscal para você em um momento em que você não pode realmente vender suas ações para pagar os impostos, se você trabalha para uma empresa cujas ações ordinárias aumentam de valor.
83 (b) Para o Resgate.
A eleição 83 (b) resolve esta questão, de maneira elegante e simples. É um formulário que você envia para a Receita Federal que declara, explicitamente, que, mesmo que você ainda não tenha investido suas ações, deseja ser tratado como se tivesse total propriedade na data do exercício. (É por isso que, a propósito, você só precisa arquivar o 83 (b) quando você exercer opções de ações que você ainda não tenha adquirido.)
Assim, se você exercer suas opções de ações quando o valor justo de mercado for igual ao preço de exercício, o item 83 (b) deixa você sem responsabilidade tributária até que você realmente venda suas ações.
A corrida contra o 83 (b) relógio.
Existem dois problemas práticos com a apresentação de um 83 (b).
Não existe tal formulário no site do IRS. Não está lá. A boa notícia é que a maioria das empresas que permitem que seus funcionários exerçam as opções de ações antecipadamente também lhe fornecerá um formulário 83 (b), que abrange os campos e as assinaturas necessários. Seu formulário de eleição 83 (b) pode ser encontrado em seu documento de contrato de opção. Existe um limite de tempo. Você tem 30 dias a partir da data do exercício para obter o seu formulário eleitoral 83 (b) para o IRS. Não há período de carência. Se alguma vez houve um tempo para enviar uma cópia impressa via correio certificado com um recibo de retorno, é isso. Como em tudo relacionado a impostos, a documentação é sua amiga.
A decisão de antecipar ou não o exercício antecipado de suas opções de ações é complicada e pode não fazer sentido em algumas situações. No entanto, se você decidir se exercitar precocemente, lembre-se: Sempre registre seu 83 (b)!
Este artigo não tem a intenção de ser um conselho fiscal, e a Wealthfront não representa de forma alguma que os resultados aqui descritos resultarão em qualquer consequência tributária específica. Os potenciais investidores devem consultar os seus consultores fiscais pessoais sobre as consequências fiscais com base nas suas circunstâncias particulares. A Wealthfront não assume nenhuma responsabilidade pelas conseqüências fiscais para qualquer investidor de qualquer transação.
Sobre o autor.
Adam Nash, CEO da Wealthfront, é um defensor comprovado do desenvolvimento de produtos que vão além da utilidade para encantar os clientes. Adam juntou-se à Wealthfront como COO após um período na Greylock Partners como Executive-in-Residence. Antes da Greylock, ele foi vice-presidente de gerenciamento de produtos no LinkedIn, onde criou as equipes responsáveis ​​pelo produto principal, experiência do usuário, plataforma e dispositivos móveis. Adam ocupou vários cargos de liderança no eBay, incluindo o de Diretor do eBay Express, bem como funções estratégicas e técnicas no Atlas Venture, na Preview Systems e na Apple. Adam possui MBA pela Harvard Business School e bacharelado e mestrado em Ciência da Computação pela Stanford University.

10 pontas do imposto para opções conservadas em estoque.
Se sua empresa oferece ações restritas, opções de ações ou outros incentivos, ouça. Existem enormes armadilhas fiscais potenciais. Mas também há grandes vantagens fiscais se você jogar suas cartas corretamente.
A maioria das empresas fornece algum conselho fiscal (pelo menos geral) aos participantes sobre o que eles devem e não devem fazer, mas raramente é suficiente. Há uma quantidade surpreendente de confusão sobre esses planos e seu impacto fiscal (tanto imediatamente quanto no futuro). Aqui estão 10 coisas que você deve saber se opções de ações ou subsídios fazem parte do seu pacote de pagamento. (Para leitura em segundo plano, consulte Obter o máximo de opções de estoque de funcionários.)
1. Existem dois tipos de opções de ações.
Existem opções de ações de incentivo (ou ISOs) e opções de ações não qualificadas (ou NSOs). Alguns funcionários recebem os dois. Seu plano (e sua opção de concessão) lhe dirá qual tipo você está recebendo.
ISOs são tributados de forma mais favorável. Geralmente não há imposto no momento em que são concedidos e nenhum imposto "regular" no momento em que são exercidos. Depois disso, quando você vender suas ações, você pagará impostos, esperançosamente como um ganho de capital a longo prazo. O período de retenção de ganho de capital usual é de um ano, mas para obter tratamento de ganho de capital para ações adquiridas através de ISOs, você deve: (a) manter as ações por mais de um ano após exercer as opções e (b) vender as ações pelo menos dois anos depois que seus ISOs foram concedidos. O último, o governo de dois anos, pega muitas pessoas inconscientes.
Como observei acima, quando você exerce um ISO você não paga impostos "regulares". Isso pode ter sugerido que o Congresso e a Receita Federal têm uma pequena surpresa para você: o imposto mínimo alternativo. Muitas pessoas ficam chocadas ao descobrir que, embora o exercício de um ISO não implique nenhum imposto regular, ele pode desencadear A. Observe que você não gera dinheiro quando você faz ISOs, então você terá que usar outros fundos para pagar o A ou providenciar para vender estoque suficiente no momento do exercício para pagar o A.
Exemplo: você recebe ISOs para comprar 100 ações ao preço atual de mercado de US $ 10 por ação. Dois anos depois, quando as ações valem US $ 20, você se exercita, pagando US $ 10. O spread de US $ 10 entre seu preço de exercício e o valor de US $ 20 está sujeito a A. Quanto você paga dependerá de suas outras receitas e deduções, mas pode ser uma taxa fixa de 28% A no spread de US $ 10 ou US $ 2,80 por ação.
Mais tarde, se você vender a ação com lucro, poderá recuperar o A através do que é conhecido como "Um crédito". Mas às vezes, se o estoque cai antes de você vender, você pode ficar preso pagando uma grande taxa de imposto sobre a renda fantasma. Foi o que aconteceu com os funcionários atingidos pela crise das pontocom de 2000 e 2001. Em 2008, o Congresso aprovou uma disposição especial para ajudar os trabalhadores a sair. Mas não conte com o Congresso fazendo isso novamente. Se você exercitar ISOs, você deve planejar adequadamente o imposto.
3. Os executivos obtêm opções não qualificadas.
Se você é um executivo, é mais provável que você receba todas (ou pelo menos a maioria) de suas opções como opções não qualificadas. Eles não são taxados tão favoravelmente quanto os ISOs, mas pelo menos não há uma armadilha. Tal como acontece com ISOs, não há imposto no momento em que a opção é concedida. Mas quando você exerce uma opção não qualificada, você deve o imposto de renda ordinário (e, se você é um empregado, o Medicare e outros impostos sobre a folha de pagamento) sobre a diferença entre seu preço e o valor de mercado.
Exemplo: você recebe uma opção para comprar ações a US $ 5 por ação quando a ação estiver sendo negociada a US $ 5. Dois anos depois, você se exercita quando a ação está sendo negociada a US $ 10 por ação. Você paga US $ 5 quando se exercita, mas o valor nesse momento é de US $ 10, então você tem US $ 5 de renda de compensação. Então, se você mantiver as ações por mais de um ano e vendê-las, qualquer preço de venda acima de US $ 10 (sua nova base) deve ser um ganho de capital a longo prazo.
Opções de exercício leva dinheiro e gera imposto para arrancar. É por isso que muitas pessoas exercem opções para comprar ações e vender essas ações no mesmo dia. Alguns planos até permitem um "exercício sem dinheiro".
4. Ações restritas geralmente significam impostos atrasados.
Se você receber ações (ou qualquer outra propriedade) de seu empregador com condições associadas (por exemplo, você deve permanecer por dois anos para obtê-lo ou mantê-lo), as regras especiais de propriedade restrita aplicam-se ao Artigo 83 do Internal Revenue Code. As regras da Seção 83, quando combinadas com aquelas sobre opções de ações, causam muita confusão.
Primeiro, vamos considerar a propriedade restrita pura. Como uma cenoura para ficar com a empresa, o seu empregador diz que se você permanecer com a empresa por 36 meses, você receberá US $ 50.000 em ações. Você não precisa "pagar" nada pelo estoque, mas ele é dado a você em conexão com a execução de serviços. Você não tem renda tributável até receber o estoque. Com efeito, o IRS espera 36 meses para ver o que vai acontecer. Quando você recebe a ação, você tem US $ 50.000 de renda (ou mais ou menos, dependendo de como essas ações tenham feito nesse meio tempo). A renda é tributada como salário.
5. O IRS não vai esperar para sempre.
Com restrições que decairão com o tempo, o IRS sempre espera para ver o que acontece antes de taxá-lo. No entanto, algumas restrições nunca serão perdidas. Com tais restrições "não-lapso", o IRS avalia a propriedade sujeita a essas restrições.
Exemplo: seu empregador promete estoque se você permanecer na empresa por 18 meses. Quando você receber a ação, ela estará sujeita a restrições permanentes sob um contrato de compra / venda da empresa para revender as ações por US $ 20 por ação, se você deixar o emprego da empresa. O IRS vai esperar e ver (sem impostos) para os primeiros 18 meses. Nesse ponto, você será taxado sobre o valor, que provavelmente será de US $ 20 devido à restrição de revenda.
6. Você pode optar por ser tributado mais cedo.
As regras restritas de propriedade geralmente adotam uma abordagem de esperar para ver as restrições que eventualmente acabarão. No entanto, sob o que é conhecido como uma eleição 83 (b), você pode optar por incluir o valor da propriedade em sua renda antes (na verdade, desconsiderando as restrições).
Pode parecer contra-intuitivo optar por incluir algo em sua declaração de imposto antes que seja necessário. No entanto, o jogo aqui é tentar incluí-lo na renda a um valor baixo, trancando em futuros tratamentos de ganho de capital para futura apreciação. Para eleger a tributação atual, você deve registrar uma eleição por escrito 83 (b) com o IRS dentro de 30 dias do recebimento da propriedade. Você deve informar sobre a eleição o valor do que recebeu como compensação (que pode ser pequena ou zero). Depois, você deve anexar outra cópia da eleição ao seu retorno de imposto.
Exemplo: Você recebe uma oferta de ações de seu empregador a US $ 5 por ação quando as ações valem US $ 5, mas você deve permanecer na empresa por dois anos para poder vendê-las. Você já pagou o valor justo de mercado pelas ações. Isso significa que a apresentação de uma eleição 83 (b) poderia reportar renda zero. No entanto, ao arquivá-lo, você converte o que seria uma renda ordinária futura em ganho de capital. Quando você vender as ações mais de um ano depois, ficará contente por ter feito a eleição.
7. Restrições + opções = confusão.
Como se as regras de propriedade restrita e as regras de stock options não fossem suficientemente complicadas, às vezes você tem que lidar com ambos os conjuntos de regras. Por exemplo, você pode ser premiado com opções de ações (ISOs ou NSOs) que são restritas - os seus direitos a eles "vestem" ao longo do tempo, se você ficar com a empresa. O IRS geralmente espera para ver o que acontece em tal caso.
Você deve esperar dois anos para que suas opções sejam aplicadas, portanto, não há imposto até a data de aquisição. Então, as regras de stock option assumem. Nesse ponto, você pagaria impostos de acordo com as regras ISO ou NSO. É até possível fazer 83 (b) eleições para opções de ações compensatórias.
A maioria das empresas tenta fazer um bom trabalho em busca de seus interesses. Afinal, os planos de opções de ações são adotados para gerar fidelidade e fornecer incentivos. Ainda assim, geralmente vai pagar para contratar um profissional para ajudá-lo a lidar com esses planos. As regras fiscais são complicadas e você pode ter um mix de ISOs, NSOs, estoque restrito e muito mais. Às vezes, as empresas prestam consultoria personalizada de planejamento tributário e financeiro aos principais executivos como uma vantagem, mas raramente fornecem isso para todos.
I'm always surprised at how many clients seek guidance about the types of options or restricted stock they've been awarded who don't have their documents or haven't read them. If you seek outside guidance, you'll want to provide copies of all your paperwork to your advisor. That paperwork should include the company's plan documents, any agreements you've signed that refer in any way to the options or restricted stock, and any grants or awards. If you actually got stock certificates, provide copies of those, too. Of course I'd suggest reading your documents yourself first. You may find that some or all of your questions are answered by the materials you've received.
10. Beware the dreaded section 409A.
Finally, beware of one particular Internal Revenue Code section, 409A, enacted in 2004. After a period of confusing transitional guidance, it now regulates many aspects of deferred compensation programs. Any time you see a reference to section 409A applying to a plan or or program, get some outside help.

What is an 83(b) election?
Failing to make a timely 83(b) election with the IRS is something that could lead to disastrous tax consequences for a startup company founder or employee.
Founders typically purchase stock pursuant to restricted stock purchase agreements that allow the company to repurchase “unvested” stock upon termination of employment. Similarly, employees may “early” exercise options subject to the company’s ability to repurchase “unvested” shares upon termination of employment.
Under Section 83 of the Internal Revenue Code, the founder/employee would not recognize income (the difference between fair market value and the price paid) until the stock vests. However, if a founder/employee makes a voluntary Section 83(b) election, the founder/employee recognizes “income” upon the purchase of the stock.
Typically, the purchase price for the stock and the fair market value are the same. Therefore, if an 83(b) election is made, there is no income recognized. Thus, a founder/employee should almost always make an 83(b) election. The benefits of an 83(b) election generally are starting the one year capital gain holding period and freezing ordinary income (or alternative minimum tax) recognition to the purchase date.
If the founder/employee does not make the 83(b) election, then he or she may have income at the stock “vests.” The income will be substantial if the value of the shares increases substantially over time.
For example, assume that a founder purchases stock for $0.01 per share (fair market value is $0.01) and the stock is subject to four year vesting with a one year cliff. The founder does not make an 83(b) election. At the end of the one year cliff, if the stock is worth $1.00/share, then the founder would recognize $0.99/share of income. As the remaining stock vests each month, the founder would recognize income equal to the difference between the fair market value and $0.01/share. In addition, the company is required to pay the employer’s share of FICA tax on the income and to withhold federal, state and local income tax.
If the founder had made an 83(b) election, the founder would not recognize any income as the stock vests, as the 83(b) election accelerates the timing of recognition of income to the purchase date.
In order for an 83(b) election to be effective, the individual must file the election with the IRS prior to the date of the stock purchase or within 30 days after the purchase date. There are no exceptions to this timely filing rule. The last possible day for filing is calculated by counting every day (including Saturdays, Sundays and holidays) starting with the next day after the date on which the stock is purchased. For example, if the stock is purchased on May 16, the last possible day for filing is June 15. The official postmark date of mailing is deemed to be the date of filing. The election should be filed by mailing a signed election form by certified mail, return receipt requested to the IRS Service Center where the individual files his or her tax returns. If the election is mailed after the 27th day, the individual should hand deliver the letter to the post office to obtain an official date-stamp on the certified mail receipt. A copy of the election should be provided to the company, and another copy should be attached to taxpayer’s federal income tax return for the year in which the property is acquired.
I rec'd some restricted units in an operating private company (LLC), but have no idea of the FMV. The company does not provide guidance. It also is not issuing any 1099 or taking a tax deduction for the value. Other classes of stock have preference and my stock is worth $0 even at reasonable ale prices (i. e. only participates at high valuation luidity event). Is it reasonable for me to assume minimal value on my 83(b) election?
Here is my scenario…
I have formed a new business along with one business partner. Back in Sept 2011, we registered as a Delaware corporation with an S-corp election (form 2553). In the process of filing, we specified an initial number of issued shares (1000), and in the S-corp election, we had to specify either a % ownership or a number of shared owned by the company founders. Without much thought, we simply stated that we each had 50% ownership. We did NOT sign any shareholder agreement, issue any restricted shares or actually purchase shares of the company.
Fast forward to today. We want to add a third (equal) partner and sign a shareholder agreement between the three founders, then file an 83(b) election. We will each be investing in the company and purchasing restricted shares. Since there has been no purchase of shares subject to substantial risk of forfeiture to this point, I don't believe we are under any time restriction for an 83(b) election. But, does the act of filing the S-corp election and defining 50% ownership to the two original founders mean that we need to rewind what we have already done? Say, sell back our shares to the company then reissue restricted shares to 3 founders?

O Blog myStockOptions
O blog da myStockOptions, o principal recurso on-line sobre todos os tipos de compensação de capital | OPÇÕES DE AÇÕES • ESTOQUE RESTRITO • RSUs • AÇÕES DE DESEMPENHO • ESPPs • SARs.
Da equipe do myStockOptions e myNQDC, este blog tem comentários sobre remuneração de capital e NQ adiado comp, dicas sobre o planejamento fiscal e financeiro relacionados, atualizações sobre novas coisas em nossos sites e, por vezes, o lado mais leve dos tópicos que cobrimos. Nós fazemos o nosso melhor para manter a escrita animada.
Copyright © 2010–2018 myStockPlan, Inc.
11 July 2012.
IRS Issues Guidance On The Section 83(b) Election For Restricted Stock: Sample Language For Filing, Plus Tax Examples.
When you receive a grant of restricted stock (or if you receive restricted stock upon an allowed early exercise of stock options), you can elect to be taxed on the value at grant instead of vesting. This move is known as a Section 83(b) election, named after the relevant section of the Internal Revenue Code (IRC). It is not available for a grant of restricted stock units, as RSUs are taxed under a different part of the IRC.
The advantages to making the election are: (1) you start the capital gains holding period early, i. e. at grant rather than at vesting, and (2) you are taxed for ordinary income purposes on the grant value, which will hopefully turn out to be lower than the value later at the time of vesting. It is crucial to note that rescinding or canceling a Section 83(b) election is virtually impossible once it has been made.
Strict rules dictate when this filing has to be made (e. g. within 30 days of the grant), how it needs to be filed, and what should appear in it.
You make the election by sending the appropriate information to the IRS office where you file your tax return (you also send the election to your company and file it with your annual tax return). The necessary information includes:
your name, address, and Social Security number a description of the property/shares (e. g. X shares of my company) and the fair market value the date on which you received the shares and in what taxable year the restriction that will cause forfeiture if its requirements are not met or the restriction that will lapse when vesting requirements are met any money paid for the stock.
Despite the fact that the filing must include specific information about the property (i. e. shares), such as its value and transfer date, the IRS has no form for the Section 83(b) election. IRS Revenue Procedure 2012-29 presents a sample of acceptable language for making the election. It also provides examples showing the election's tax impact when the stock is later sold after vesting or if the grant is repurchased or forfeited before vesting. The examples confirm a major risk with the Section 83(b) election: should the shares never vest, the forfeiture does not give you a tax credit or deduction for the taxes you paid up front. As indicated by the examples, only if you paid something for the restricted stock, as can happen with early-exercise options in a private company, might you have a capital loss for the difference between any repurchase price and what you paid for the stock (i. e. the exercise price).
Choosing whether or not to make the 83(b) election is a financial-planning decision. For guidance on the analysis needed to determine whether it makes tax and financial sense, see the articles in the section Restricted Stock: Section 83(b) at myStockOptions.

Incentive stock options 83 b election

Subject: Exercise options early.
Date: Mon, 11 Sep 2000.
I am allowed to exercise my options early but I still have doubts about what to do. If I decide to exercise all my options now, and then file the 83b form to disqualify the options, can I sell the portions that will be vested after the locking period and pay ordinary income tax as a short term gain? Because I read somewhere on the internet, that by filing the 83b form I will not be able to sell the stocks for at least 12 months. Por favor informar.
Date: updated Thu, 9 Sep 2004.
I’m assuming you are dealing with incentive stock options.
Filing a Section 83(b) election in itself doesn’t “disqualify the options.” However, if you are able to exercise what would otherwise be incentive stock options for more than $100,000 of option price of stock in one year, the excess will be converted to “non-qualified options.”
The Section 83(b) election has no effect for ISOs for regular tax reporting.
Filing the Section 83(b) election does not change when you can sell the stock. That is determined by the vesting schedule and employee lock outs.
The gain from an early disposition of an option is generally taxed as ordinary compensation income.

83(b) Election.
What Is a Section 83(b) election?
A section 83(b) election is a tax election to include in your income the fair market value of property you have received in connection with the performance of services which you may not get to keep.
Generally, under the tax code, if you receive property in connection with the performance of services that you may not get to keep, and which you can’t transfer, you don’t have to take the fair market value of that property into income until it is determined that you will either (i) get to keep it, or (ii) the property becomes transferable.
Section 83(b) provides an opportunity for you to elect to be taxed at the time of the receipt of the property instead of waiting for the property to become transferable or no longer subject to a substantial risk of forfeiture.
Why Would You Want To Do This?
Why would you want to include in your taxable income the fair market value of property in excess of what you paid for it if you might not get to keep the property? There are a few different reasons:
Because the fair market value of the property at the time of receipt might be nominal–meaning, the tax might be insignificant, and an election will avoid a potentially much higher tax bill later. Because the taxpayer might be paying the fair market value of the property so that electing to be taxed on its fair market value over what was paid for it means no tax is owed. Because the value of the property might increase substantially and when it vests the tax on the fair market value of the property at that time might be more than the taxpayer will be able to afford. Because the taxpayer might want his or her capital gains holding period start.
You do not have to file a Section 83(b) election in connection your receipt of shares if those shares are not subject to vesting. If your shares are fully vested, no Section 83(b) election is required of you.
What Is The Character Of The Income?
Under Section 83(a) of the Internal Revenue Code, a taxpayer who receives property in connection with the performance of services must generally recognize as ordinary income the difference between the value of the property and the amount paid in exchange therefor at the first time the property is either transferable or not subject to a substantial risk of forfeiture . Section 83(b) allows a taxpayer who receives property in connection with the performance of services that is subject to such restrictions (e. g., nonvested property) to elect to recognize this income at the time of transfer. The principal benefit of a Section 83(b) election is that the taxpayer can lock in appreciation which is generally taxable at capital gains rates upon later disposition.
You Can’t Make An 83(b) Election With Respect To A Stock Option.
It is a common misconception, but a Section 83(b) election generally cannot be made with respect to the receipt of a private company stock option . You must exercise the option first and acquire the stock before you can make a Section 83(b) election, and you would only make a Section 83(b) election in that instance if you exercised the option and acquired unvested stock (if the stock acquired on exercise of the stock option was vested, there would be no reason to make a Section 83(b) election).
Another common misconception is that Section 83 does not apply to restricted stock that is purchased at fair market value. Isso não é verdade. Section 83 applies even to stock that has been purchased at fair market value, if the stock is subject to a substantial risk of forfeiture and received in connection with the performance of services. See this case, Alves v. Commissioner.
An 83(b) election has to be filed with the IRS within 30 days of receipt of the property, a copy has to be filed with the tax return of the person making the election, and a copy must be provided to the company.
Additional information about making 83(b) Election (also embedded below).